Banca Cívica acordó ceder hasta el 22% a JC Flowers

Pamplona. Banca Cívica pactó con Flowers ceder entre el 18% y el 22% de su capital social a JC Flowers a cambio de una inversión de 450 millones de euros en bonos de deuda convertible en acciones. Esta cifra se recoge en el acuerdo de intenciones suscrito por Enrique Goñi, presidente de Banca Cívica, alcanzado a finales del pasado mes de julio y hecho público el mismo día en que la entidad era suspendida en los test de solvencia a la banca europea.

Los términos exactos del acuerdo se conocen ahora, casi cinco meses después de que se firmara, y una vez que la entrada de Cajasol en el proyecto de Banca Cívica evita algunas de las urgencias que obligaron a buscar la inversión de Flowers. El fondo estadounidense ha manifestado que, en cualquier caso, sigue interesado en tomar parte del proyecto una vez que se haya consolidado el proyecto de integración de la caja sevillana. La entrada de la entidad andaluza irá acompañada asimismo de una inyección de 1.100 millones de euros del Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria, la mitad de los cuales será destinada a sufragar el coste de las (1.100 prejubilaciones y bajas incentivadas) y el cierre de oficinas. Ayer se conoció asimismo que la agencia de calificación de riesgos Fitch había rebajado la deuda a largo plazo de Cajasol desde A- a BBB. La sitúa en perspectiva negativa como consecuencia del deterioro de la calidad de sus activos. En cuanto a la integración de Cajasol en el Grupo Banca Cívica, compuesto por Caja Navarra, Caja de Canarias y Caja Burgos, Fitch anunció que adoptará una decisión de calificación una vez se conozcan más detalles de la unión.

El acuerdo con Flowers contemplaba además una serie de detalles que no habían trascendido hasta el momento. Así, junto al interés ya conocido de los bonos (7.5%) se fijaba un incremento de un 2% anual si éstos no se convertían en deuda. El tope quedaba fijado en un 15,5% de interés, si bien la intención de Banca Cívica era salir a los mercados "cuanto antes", para evitar asimismo un excesivo pago de unos intereses ya elevados. Junto a ello, el acuerdo también establece que ambas partes considerarían la posibilidad de fijar un sistema de retribución en acciones para los directivos. Para ello, era necesario modificar los estatutos de Banca Cívica.